投资理念
本基金在宏观经济分析基础上,结合政策面、市场资金面,积极把握市场发展趋势,根据经济周期不同阶段各类资产市场表现变化情况,对股票、债券和现金等大类资产投资比例进行战略配置和调整,以规避或分散市场风险,提高基金风险调整后的收益。 本基金所界定的科技创新主题,也即科技创新主题企业主要是指面向世界科技前沿、面向经济主战场、面向国家重大需求;符合国家战略、突破关键核心技术、市场认可度高的科技创新企业。 在严格控制风险、保持资产流动性的前提下,本基金将适度参与股票等权益类资产的投资,以增加基金收益。 考虑到科创板企业普遍处于成长期,经营不确定性较高,高增长和高风险并存,竞争格局相对分散,对于科创板上市的股票,本基金除按照上述“自下而上”的个股精选策略,还将以企业生命周期PB-ROE模型来评估企业价值的安全边际和估值中枢,以价格偏离内在价值的程度来进行择时,利用市场情绪进行逆向投资,严格控制回撤,以求长期获得稳健的收益。 本基金将仅通过港股通投资于香港股票市场。