国信价值智选混合 930602

投资理念

本集合计划根据中国资本市场的特点，从宏观经济、产业周期、政策支持、资金流向、市场氛围等角度出发，形成系列量化指标，确定计划资产在股票、债券及其它投资品种之间的分配比例，并随着各类资产风险收益水平的波动，动态调整各类资产在本计划中的比例，谋求稳定回报。 本集合计划在行业研究的基础上，进行行业和个股的配置。行业研究重点考察行业周期、竞争格局、盈利能力、估值水平等因素。 采用积极的投资策略对固定收益证券进行全面分析，确定本集合计划固定收益证券的投资情况：通过对整体利率水平的预测，积极调整固定收益证券仓位；通过分析利率曲线走势，动态优化组合中固定收益证券的久期；通过系统研究不同类型固定收益证券之间利差和变化趋势，不断调整本集合计划各类固定收益证券的配置比例。 本集合计划将在宏观经济和基本面分析的基础上，对资产支持证券标的资产的质量和构成、利率风险、信用风险、流动性风险等进行分析，评估其相对投资价值并作出相应的投资决策。 本集合计划在进行股指期货投资时，将根据风险管理原则，在控制风险的前提下，以套期保值为目的谨慎适当参与股指期货的投资。

投资策略

本集合计划的投资范围主要为具有良好流动性的金融工具，包括股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准或注册上市的股票）、债券（含国债、金融债、地方政府债、企业债、公司债、次级债、可转换债券、分离交易可转债、央行票据、中期票据、短期融资券、超短期融资券等债券）、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款（包括协议存款、定期存款及其他银行存款）、货币市场工具、现金、股指期货、国债期货、股票期权等，以及法律法规或中国证监会允许投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。 如法律法规或监管机构以后允许投资其他品种，管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。 集合计划的投资组合比例为：股票资产占集合计划资产比例为45%-90%；每个交易日日终在扣除股指期货、国债期货和股票期权合约需缴纳的交易保证金后，本集合计划应当保持现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于集合计划资产净值的5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。 如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制,管理人在履行适当程序后,可以调整上述投资品种的投资比例。

基金经理

张浩冉 任职时间: 2024-04-02 00:00:00 至今 更多 »

张浩冉，男，中国籍，6年证券从业经历，法国马赛大学化学工程与工艺学士，法国洛林大学化学工程与工艺硕士。5年以上证券从业经验。曾供职于华为技术有限公司、德勤管理咨询（深圳）有限公司，曾任国信证券资产管理总部大周期行业研究员、投资经理助理。现任国信证券资产管理总部投资经理，无其他兼职情况。已取得证券从业资格、基金从业资格。最近三年未曾被监管机构采取重大行政监管措施、行政处罚。自2024年4月2日起，担任国信睿丰债券型集合资产管理计划的基金经理。自2024年4月2日起，担任国信价值智选混合型集合资产管理计划的基金经理。