投资理念
在本集合计划通过定性与定量相结合的方法,对宏观经济的发展周期,各项经济政策对经济发展趋势和证券市场的影响,证券市场中各投资品种的风险收益水平进行评估,确定投资组合中股票、债券、金融衍生品、货币市场工具等大类资产的比例,并适时依据环境变化进行动态调整。 本集合计划侧重“自下而上”的选股方法,精选基本面优秀,竞争优势明显,成长性较高的企业在合适的估值水平进行配置。 本集合计划将通过对宏观经济运行情况、国家货币及财政政策、资本市场资金环境等重要因素的研究和预测,优化集合计划资产在利率债、信用债以及货币市场工具等各类固定收益类金融工具之间的配置比例。 管理人可能出于套期保值为目的投资股指期货,以回避市场的系统风险。管理人将遵守谨慎性原则,严格控制投资股指期货空头的合约价值,使之与股票组合的多头价值相对应,以对冲特殊情况下的流动性风险,改善组合的风险收益特性。