中金安心回报灵活配置混合A 920011

投资理念

依靠对大类资产配置和趋势研判的丰富实践与投资能力，结合系统化策略模型体系以及严格的风险预算机制，长期获取优异的绝对回报。大类资产配置层面，主要基于风险平价理念、长期资本市场预期收益和周期性动态资产配置确定资产摆布，在此基础上依赖短期战术配置模型调整权益敞口、债券久期、商品仓位等获取交易收益。 权益风险溢价（Equity Risk Premium）是国内外资产配置中常用的衡量股债相对估值的指标，其计算公式为股票盈利收益率（Earning Yield，即P/E的倒数）减去债券收益率。 债券方面，在战术调整久期基础上，结合投资经理对经济基本面、资金面及政策面的预期、对市场风险偏好变化的把握以及对收益率曲线形态变化的判断，制定债券资产在利率债、信用债、非公开等券种上的久期与信用等级摆布，并找寻收益率曲线上凸点、骑乘等交易型机会进行配置。 投资股指期货将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，选择流动性好、交易活跃的期货合约，并根据对证券市场和期货市场运行趋势的研判，以及对股指期货合约的估值定价，与股票现货资产进行匹配，实现多头或空头的套期保值操作，由此获得股票组合产生的超额收益。

投资策略

本集合计划的投资范围主要为具有良好流动性的金融工具，包括股票（包含中小板、创业板及其他经中国证监会核准上市的股票）、内地与香港股票市场交易互联互通机制下允许买卖的香港联合交易所上市股票（以下简称“港股通标的股票”）、债券（包括国债、央行票据、金融债、公开发行的次级债、地方政府债、企业债、公司债、可转换债券（含分离交易可转换债券）、可交换债券、短期融资券（含超短期融资券）、中期票据等）、股指期货、国债期货、债券回购、资产支持证券、同业存单、港股通、银行存款、货币市场工具等，以及法律法规或中国证监会允许投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。 如法律法规或监管机构以后允许投资其他品种，管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。 集合计划的投资组合比例为：股票资产占集合计划资产比例为0%-85%（其中投资于港股通标的股票的比例不超过股票资产的50%）；每个交易日日终在扣除股指期货合约和国债期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持现金或者到期日在一年以内的政府债券不低于集合计划资产净值的5%，其中，现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。同业存单占集合计划资产比例不超过20%。其他金融工具的投资比例依照法律法规或监管机构的规定执行。 如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，管理人在履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。

基金经理

安安 任职时间: 2023-06-01 00:00:00 至今 更多 »

安安，女，中国籍，16年证券从业经历，硕士研究生。2012年2月加入中金公司，先后任固定收益部自营投资经理、中金资产管理部固定收益投资经理、投资总监。2008年7月至2012年2月，在中银国际证券股份有限公司定息收益部从事固定收益自营交易和投资工作。自2021年12月1日起，担任中金恒瑞债券型集合资产管理计划的基金经理。自2023年6月1日起，担任中金安心回报灵活配置混合型集合资产管理计划的基金经理。自2024年6月27日起，担任中金丰裕稳健一年持有混合型集合资产管理计划的基金经理。

顾柔刚 任职时间: 2023-06-01 00:00:00 至今 更多 »

顾柔刚，男，中国籍，10年证券从业经历，硕士研究生、管理学硕士。曾任中国农业银行信用卡中心市场部经理，瑞银集团研究部研究助理，申万宏源证券研究所海外消费分析师，光大证券研究所海外消费首席分析师，多次获得新财富最佳分析师荣誉；2018年6月加盟鹏华基金管理有限公司，任国际业务部基金经理。2021年7月加入中金公司，任资产管理部投资经理。具备基金从业资格。自2019年4月20日至2021年6月22日，担任鹏华香港美国互联网股票型证券投资基金（LOF）的基金经理。自2021年5月11日至2021年6月22日，担任鹏华红利优选混合型证券投资基金的基金经理。自2023年6月1日起，担任中金安心回报灵活配置混合型集合资产管理计划的基金经理。