2023年12月12日，医疗保健股整体走弱，体外诊断、医疗器械、疫苗跌幅居前。医疗创新ETF(516820.SH)跌0.96%，溢价0.32%，成交额超3000万。成分股新产业、心脉医疗跌超5%，华厦眼科、华大制造、联影医疗、亚辉龙等个股跟跌。数据显示，医疗创新ETF最新融资买入额达164.73万元，最新融资余额达5475.12万元，杠杆资金持续布局。
图片来源：Wind，截至2023年12月12日
近日，安徽IVD试剂集采方案落地，本次集采所涉及的化学发光项目为：人绒毛膜促性腺激素（HCG）、性激素六项传染病八项、糖代谢两项。其中，性激素六项、传染病八项、糖代谢两项，分别各作为产品组套统一竞价。根据公布的报量结果，传染病项目报量国产品牌领先性激素项目略逊于进口品牌。总体看来，设立相同最高限价后，进口品牌盈利压力较大，代理商利润空间受到较大挤压，有利于国产替代进口份额。
华安证券指出，经医药生物（申万）年初至今走势还处于2022年9月份的低点位置，估值也是处于历年的低点区域。我们认为：政策相关的利空已经进入尾声，医药的大单品持续爆出显示出医药产品的投资价值，年底医保继续谈判和续标叠加基药目录，基金对医药的仓位在犹犹豫豫中小幅环比增加但是相比历史还处于低位，站在此刻的时间点，医药板块需要加大配置。
展望未来，预计我国医疗卫生支出的总盘子仍将实现稳定的可持续增长。在行业稳步扩容下，寻找快于行业平均增速的细分领域，将成为超额投资收益的核心来源，创新、消费升级、高端制造将是核心关键词。长期来看，创新是医药行业永恒的主题、长期上行的驱动力，可借道医疗创新ETF(516820.SH)把握优质龙头错杀机会。
