粮价持续上涨提振种业景气度|2021年8月6日|投资日评
行情综述：
昨日指数小幅回调盘整，沪指跌0.31%，创业板指跌0.86%，两市约3000家个股下跌，交易额突破1.2万亿元，连续第12个交易日破万亿。
大涨的锂电等高位热门赛道股表现分化，正极、电解液走弱，负极走强。
由于美国对台军售的消息，军工股全天大涨，航母、大飞机等概念表现强势，中国船舶、航天彩虹等十余股涨停或涨超10%。
另外，国产软件、光刻胶、白酒股表现萎靡，新冠检测、疫苗等抗病毒概念股整体回调。
盘面上，国防军工、种植业与林业、房地产开发涨幅居前，计算机应用、化工新材料、证券等跌幅前列。
题材方面值得一提的是种业。
粮价持续上涨带动农民种植积极性增强，下游需求持续旺盛，随着种子企业制种面积、库存持续下滑，种子行业迎来景气向上拐点。
今年我国提出将粮食安全作为治国理政的头等大事，种子作为“农业芯片”得到广泛关注，近期，多项利好政策密集出台，种业板块景气度持续攀升，多家上市种企股票连涨6日。
多位专家、业内人士普遍认为，多年来我国种子行业面临集中度低、创新弱等问题，各项政策落地表明政府振兴种业的决心，创新型种业龙头企业有望在新一轮政策支持下获得加速发展。
政策持续加码
年初，中央一号文件提出，要打好种业翻身仗，2020年中央经济工作会议和中央农村工作会议也强调种子是农业的“芯片”，要开展种源“卡脖子”技术攻关。
长期以来，我国种子行业面临种源“卡脖子”、集中度低创新弱等困境
目前种子行业面临最大问题有四个方面，
一是投入和产出效率比较低，
二是牵头主体不明确，
三是科技攻坚项目大多属于实验室研发模式，企业商业化育种体系难以建立。
最后是知识产权保护还不到位。
其实种子行业遇到问题还有很多，目前国内大豆和蔬菜种子形势还很严峻，中国人蔬菜消费量世界第一，但是90%的的蔬菜种子知识产权都不在我们这里。
近些年国家已从战略高度认识到种业重要性，近期种业板块多项政策密集出台，更是表明政府大力发展种业决心。《种子法》修正工作正式启动，按照全国人大审议计划，将在8.17进行《种子法》修正草案审议，7月10日，《种业振兴行动方案》已经获深改组审议通过。
除上述两大重要法律和文件，相关配套政策也在陆续推出，为种业改革和振兴奠定基础。
7月5日，农发行支持种业专项资金1000亿，
7月6日，国家农作物品种审定委员会《国家级玉米、稻品种审定标准（2021年修订）》公开征求意见，
7月8日，种子进出口审批减负；
7月26日，最高法促乡村振兴司法保障意见，从严从快惩处制售假种子等伪劣的农资行为。
龙头种企迎来高景气周期
政策的支持也引燃资本市场热度，近期多家种业上市股票表现亮眼，隆平高科（000998）、荃银高科（300087）、丰乐种业（000713）、农发种业（600313）连涨6日。
其中隆平高科昨天日涨停封板，荃银高科自7月初以来几乎翻倍。
知识产权保护和商业化推广有效结合是促进我国育种创新，改善我国育种体系重要点。
同时，生物育种重大科技项目正在加快实施，也是种业面临的利好。
业内分析表示，预计生物育种重大科技项目投入规模较大，这一轮支持与上一轮明显不同的点在于，将明显倾向于企业。
多家券商研报指出，生物育种和知识产权保护两大利器将护航种业振兴，从存量和增量两个维度推动行业升级和洗牌，龙头企业有望迎来业绩与估值双升。
综合来看，国内政策涉及全面，力度较大，中长期影响深远，创新性种业龙头发展前景广阔。
随着行业标准在逐步规范，国家各项政策都在鼓励种企自主创新，头部企业有望发挥研发优势，或最受益。
雷林川，执业证书编号：S1120614050007
