锂电产业链景气度向上游蔓延|2021年7月30日|投资日评
行情综述：
昨日两市迎来大反弹，沪指涨1.49%，创业板指大涨5.32%，科创50大涨4.59%，两市成交额约1.2万亿，连续第7个交易日突破万亿元，3700多家个股上涨，约200家涨停或涨超10%。
题材股遍地开花，板块几近全线飘红。
高景气赛道股全天强势爆发成为带领股指上涨的核心动力，半导体芯片、光伏、锂电、军工、有色等板块齐掀涨停潮，光刻胶指数更是大涨近10%。
而银行、机场航运以及白酒、饮料制造等则全天疲软。
锂电板块全线上涨，其中锂电设备相关个股涨势尤为突出，跑赢锂电整体板块和锂电材料。截至收盘，星云股份、利元亨、科瑞技术涨停，联赢激光、海目星一度涨停。
从涨势来看，这次是二线厂商一马当先。
缺芯之后，汽车制造行业面临的主要供应短缺将是电池。美国银行预计动力电池或将在2025-2026年“售罄”。
有机构更给出了准确的预期数据：即便考虑了每年新增扩2021/2022/2024/2025年，全球动力电池预计仍将会分别出现17/30/45/370GWh的产能缺口。
若仅有目前的扩产计划，2025年左右又将迎来大规模动力电池需求缺口。
产能缺口越拉越大，电池厂商扩产也愈发急促。数据显示，今年上半年，动力电池产业主要投资项目共计57笔，投资金额超过3500亿元。
同时，由于锂电需求高涨，头部厂商难以负载，二线电池厂商也获得订单外溢红利。
虽然头部厂商市占率较高，但同时优秀二线厂商依旧得以分食这块“蛋糕”。例如，近期欣旺达就公告，将与吉利建立合资公司，生产动力电池包。
类似的情况也出现在上游锂电设备环节。不少分析师纷纷看好二线设备企业机遇：锂电设备产能持续紧张下，订单可能向二线扩散，利元亨、联赢激光等二线领先设备公司有望凭借产能优势，迎来业绩戴维斯双击。
由于订单外溢情况已经发生，作为现在你只要有产能，二三线锂电设备厂就能拿到订单，也许很难进入头部电池厂，但整个锂电池行业都在扩张。
相比龙头公司，二线品牌受益于订单外溢，业绩弹性更大。
从订单量来看，今年以来锂电设备商在手订单饱满，部分企业合同负债创下新高。增长率居前的三个公司科瑞技术、星云股份、赢合科技，均属于二线阵营。
除了下游产能扩张之外，设备商的另一个机遇是技术分化。
目前，根据封装技术的不同，锂电主要分为圆柱、方形和软包。圆柱电池产品一致性好，方形电池成熟度较高且获得中日韩三国全面认可，软包电池安全性高且得到海外主机厂普遍认可。这三种电池所用工艺不尽相同，所需设备也不一样。
软包电池多采用叠片工艺，随着软包电池产能提升，叠片机市场有望放量。先导智能、科瑞技术、格林晟、吉阳科技、超业精密等相关厂商有望受益。
早间新闻精选
1、昨日A股、港股大幅反弹，创业板指数大涨逾5%，收盘点位首次超过沪指，科创50大涨4.59%。恒生指数涨3.3%，恒生科技指数大涨8%，大型科技股全面爆发。
2、据澎湃新闻梳理统计，在9天时间里，南京本地疫情已蔓延至15省26市。另据国家卫建委通报，全国累计接种新冠疫苗已超16亿剂次。
3、宁德时代昨日发布第一代钠离子电池，能量密度达160Wh/kg，常温下充电15分钟电量可达80%。宁德时代表示，已开始进行钠离子电池产业化布局，计划于2023年形成基本产业链。
4、发改委进一步完善分时电价机制，拟建立尖峰电价机制，较峰段电价上浮比例不低于20%。
5、国务院关税税则委员会公告称， 8月1日起适当提高铬铁、高纯生铁的出口关税，调整后分别实行40%和20%的出口税率。
6、华为昨晚发布旗舰手机P50系列，共有P50和P50 Pro两款产品，预装鸿蒙操作系统，只提供4G版，P50起售价为4488元，P50 Pro起售价为5988元。
7、昨日业内有消息称，相关监管部门提出要求，各地消费金融公司、银行等金融机构要将个人贷款利率全面控制在24%以内。
8、滴滴出行官宣，有关滴滴私有化的传闻为不实信息，目前公司正积极全面配合网络安全审查。
9、在昨日氢能产业发展论坛暨协鑫氢能战略发布会上，协鑫集团正式宣布进军氢能源产业，设立百亿氢能源基金。
10、隔夜美国三大股指全线上涨，道指和标普500指数盘中创历史新高。道指涨0.44%报，标普500指数涨0.42%，纳指涨0.11%。
重大事项：
苏宁易购：终止回购公司股份，黄明端当选董事长
上海电气：免去郑建华公司董事长等职务
神火股份：云南神火受限电影响，年初经营计划将无法完成
南大光电：公司承担的国家科技重大专项项目通过验收
东鹏饮料：拟长沙投建华中区域总部及生产基地项目
永泰能源：全资公司与三峡电能战略合作
万华化学：上调8月份中国地区MDI价格
*ST东海A：终止重大资产重组事项
龙磁科技：受新冠疫情影响 境外子公司临时停产
双塔食品：拟与杭州科技围绕植物基食品战略合作
辰欣药业：科伦药业受让公司10%股份
中钨高新：子公司拟与中国民航大学等共建航空表面工程联合实验室
旭升股份：拟发行可转债募资不超13.5亿元
武进不锈：拟发行可转债募资不超4亿元
键凯科技：拟与泰坦科技战略合作
中标/合同:
万胜智能：预中标南方电网计量产品项目
中天科技：预中标8.97亿元南方电网项目
炬华科技：预中标南方电网项目及中标国网项目
侨银股份：预中标7.27亿元环卫作业服务项目
龙泉股份：收到1.17亿元PCCP管采购合同
南国置业：中标雄安.电建智汇城项目
业绩/经营数据：
三安光电：上半年净利同比增长39.18%
华锐精密：上半年净利同比增长115.54%
达安基因业绩快报：2021年半年度净利润15.9亿元 同比增104%
新天科技：半年度净利同比预增40%-70%
巴比食品：上半年净利同比预增259%-295%
远兴能源：上半年净利12.55亿元 同比扭亏
莱克电气：上半年净利同比预增30%
*ST云城：上半年同比扭亏 盈利3.05亿元
东南网架：上半年净利润3.59亿元 同比增51.28%
一拖股份：上半年净利预增30.65%-69.97%
东华科技：上半年净利润1.33亿元 同比增37.34%
奥普光电业绩快报：上半年净利同比增43.97%
增减持：
兆易创新：大基金减持计划实施完毕
八亿时空：股东计划减持公司不超2%股份
中原证券：渤海公司拟减持公司不超2%股份
恒誉环保：股东拟合计减持公司不超6%股份
绿城水务：宏桂集团计划减持公司不超1%股份
回购：
中顺洁柔：拟上调股份回购金额至6.6亿元-10亿元
通化东宝：拟回购1200万股至2400万股 用于注销减少注册资本
科伦药业：拟4000万至6000万元回购股份
其他：
江淮汽车：江淮或为小米代工等报道内容不属实
中润资源收关注函：要求自查是否提前泄露内幕信息
廊坊发展：恒大地产集团所持公司股份被冻结
*ST济堂：公司及相关责任人收到新疆证监局警示函
雷林川，执业证书编号：S1120614050007
