市场或仍比较分化|2023年2月7日|投资日评
行情综述：
2月6日，指数低开震荡，个股跌多涨少，以ChatGPT为首热点题材继续活跃，充电桩受利好消息刺激早盘冲高，信创概念股冲高回落，国资云、东数西算等板块也有不错表现，有色金属、医药医疗、光伏、芯片等方向跌幅居前。两市收涨个股近1800只，收跌个股近3000只；两市成交额合计8747亿元，较上个交易日降低399亿。
板块上，以ChatGPT为首的人工智能概念股再掀涨停潮，科创板海天瑞声、云从科技、科大国创均获20CM涨停。汉王科技6连板，天娱数科、高鸿股份、江南化工、东港股份等涨停，福石控股、拓尔思、科大讯飞、慧博云通等涨幅居前。ChatGPT受到近期消息面密集刺激下受到了资金热捧，并且赚钱效应成功扩散至人工智能全产业链之中，成为当前市场当人不二的核心主线，在资金深度介入的背景下，本轮人工智能的炒作或不会轻易终结。但需注意的是，人工智能在上周几乎没有经历过较为明显的回调整理，昨日相关概念股午后再度加速掀涨停潮，短线情绪或趋于高潮，部分资金可能会选择先行利好兑现，故谨防短期一致性过高后，市场出现分歧的风险。
数据中心再度活跃，其中北京数据特区概念领涨。其中铜牛信息获20CM涨停，宁波建工、直真科技、南兴股份等个股涨停，润泽科技、首都在线、天亿马、优刻得等个股涨幅居前。消息面上，北京市人民政府印发的《2023年市政府工作报告重点任务清单》中表示，加快建设全球数字经济标杆城市，着力建设全球数字经济标杆城市。从板块整体来看，内部个股的分歧依旧不小，像安妮股份昨日再度大跌，中国软件也呈现较为明显的冲高回落态势。从资金的选择方向来看，一些此前一些相对低位个股被资金进一步挖掘，因此后续重点留意板块内部的补涨机会为宜。
酿酒板块昨日跌幅居前，其中五粮液跌近4%，洋河股份、兰州黄河、水井坊等跌超2%。消息面上昨日市场中流传着一份中国人保财险党委办1月31日《关于印发“禁酒令”的通知》，昨日白酒板块的下跌或是受此影响。但事实上有业内人士表示，央企和国企一直有“禁酒令”的相关要求，因此更多的是利空情绪的宣泄，对白酒行业基本面预计不会有太大影响。而从市场的角度来看，其背后更多的反映出市场风格的变换。从节后市场表现来看，人工智能、数字经济等科技成长风格板块明显更为强势。另一方面，就北向资金春节后的流入已明显趋缓，因此可以看到近期盘面不仅是酿酒，银行、保险等大金融方向也在近期遭遇了较为明显的回调。因此在市场大风格的影响下，酿酒板块短期想要获得超额受益的概率较低，对于长期价投型投资者而言，也可耐心等其确认出现更为明确止跌企稳信号后再进场配置。
截止昨日收盘，沪指跌0.76%，深成指跌1.18%，创业板指跌1.4%；北向资金合计净卖出5.43亿元，其中沪市净买入13.14亿元，深市净卖出18.57亿元。
昨日市场延续分化割裂的态势，一方面，像有色、大金融、酿酒等权重持续回调，拖累指数走低，而另一方面，人工智能与数字经济等短线题材依旧保持着较高的热度。因此后续应对上，延续“重个股，轻指数”的策略，重点留意热点题材间轮动节奏，把握结构性机会为主。
有机构认为，随着疫情防控转入新阶段，生产生活秩序逐步恢复，我国经济景气水平明显回升，1月PMI再次回到扩张区间，经济复苏呈现温和复苏的态势。此外，从统计局各行业的盈利修复情况及市场表现来看，仍有部分板块基本面有所修复但股价尚未体现，滞涨板块主要集中在医药、计算机等成长板块，后市或将有所修复。
2月市场或将在震荡中继续上行，配置方面，内资有望接力外资，关注主导资金切换带来的市场风格偏好的切换，部分高成长板块有望得到修复。此外，两会前重要时间窗口，关注政策直接受益相关板块的投资机会。
雷林川，执业证书编号：S1120614050007
