市场仍有回踩风险|2022年5月27日|投资日评
行情综述：
昨日，大盘早盘探底回升午后维持震荡，三大指数涨跌互现。盘面上，军工股表现强势，国产航母、大飞机、卫星导航等多个相关板块集体走强。煤炭板块大涨，上海能源涨停。汽车股盘中一度活跃，中通客车实现10连板。此外，证券、家电、NFT概念、5G、白酒、造纸、纺织服装等多个板块轮番活跃，市场呈现板块热点快速轮动的特征。下跌方面，医药相关板块陷入调整。总体上个股涨多跌少，两市超2700只个股上涨。沪深两市成交额8230亿，较上个交易日放量608亿。
板块方面，煤炭、军工、NFT概念、证券等板块涨幅居前，猴痘概念、生物制品、肝炎概念、汽车芯片等板块跌幅居前。
消息面，国务院召开全国稳住经济大盘电视电话会议，同时，国务院办公厅发布《关于进一步盘活存量资产扩大有效投资的意见》。受消息提振，昨日稳增长方向再度活跃。中国海诚2连板，浙江建投、嘉凯城等人气股再度涨停。不过从最终板块涨幅来看，工程机械更为强势。主要是原因仍在于，工程机械板块前期始终未能获得资金的青睐在指数向上弹升的过程中整体涨幅较小，具有较为明显的估值优势，在目前市场正逐步由高切低的背景下，工程机械板块后续走势或更为值得关注。而基建与地产板块在前期都经历波段性上涨后，仍需要一定的时间去进行修正，而且近两个月以来，关于稳增长方向的利好消息不断，资本市场对其反应也逐步钝化，因此对于昨日基建与地产的上涨，仍先以短线反弹看待，延续性仍有待持续观察。
航空军工板块昨日涨幅也较大，其中宝塔实业完成3连板、新兴装备、航天发展、天箭科技、中天火箭等个股涨停。消息面上，近日东部战区在台岛周边海空域组织多军兵种联合战备警巡和实战化演练，刺激资金对于军工的炒作。其实就今年一季度业绩统计来看，军工板块同样属于保持高增长的成长型赛道，并且还叠加了国企改革的逻辑，自身具备较高的挖掘度。而赛道在经历汽车、风光伏的炒作后，位阶相对较低的军工板块形成补涨也较为合理。
有机构在近日的研报中同样看好军工板块，并给出了4大亮点关注方向：1）对于行业整体，刚性需求保障增速：计划经济特点下，军工行业具备强比较优势：强需求刚性可预见，疫情下具备保供能力（战略保生产类型行业）；2）更长增长期确立，带动业绩、估值的双击效应：成熟型号的中期续订（更长增长期的预期建立），新型号密集进入批产前置阶段，产业链各环节企业均具备业绩超预期可能及中高速成长持续期的延长；3）改革深水区，加强治理改善：我国国资改革或进入深水区，预计将对非战略武器总装以外的领域（不包括战略资源类国企），进行市场化机制改革。4）产业横纵大拓展，业务新品类或将较为大量出现：产业链大协作持续深化（中上游企业新业务横向拓展、纵向拓展）。
5G板块也在昨日盘中有着较为亮眼的表现。其中武汉凡谷涨停、鼎通科技、坤恒顺维、中兴通讯、亨通光电等涨超5%。消息面上，在2022中国国际大数据产业博览会上，工信部部长肖亚庆指出，要加快建设数字基础设施，坚持适度超前建设，以建带用、以用促建，全面推进5G网络和千兆光网建设，加快工业互联网、车联网等布局。另外，中国移动董事长杨杰同样表示，将全力构建“双千兆”网络，力争年底前累计开通5G基站超过110万个，实现千兆宽带覆盖达2.2亿户，加快6G、下一代光通信等前沿技术攻坚。随着2022年5G全国覆盖完成，政府和主设备商将把发展重点投向新应用。以智慧矿山、智慧政府、智慧城市等为载体的新型的工业互联网、物联网、车联网、数字货币、北斗高精度等应用场景将步入红利期。
截止收盘，沪指涨0.5%，深成指涨0.57%，创业板指跌0.19%。北向资金全天净卖出15.97亿元，其中沪股通净卖出0.86亿元，深股通净卖出15.11亿元。
指数端全天以震荡为主，短线的下杀动能有限，但向上也面临着不小的压力。目前来看，大盘最大问题依旧在于整体的量能不足，在周二部分资金选择先行获利离场后，虽然虽指数层面有所修复，但却始终无法摆脱存量博弈的状态，才导致当前市场热点分散且快速轮动的特点。在无增量资金进场带动热度提升的背景下，市场情绪仍有二次回踩的风险。
早间新闻
1、美国国务卿布林肯当地时间5月26日上午发表对华政策演讲。布林肯在演讲中称，美国决心避免与中国发生“新冷战”。
2、国务院办公厅26日发布《关于推动外贸保稳提质的意见》提出，鼓励银行机构按照市场化原则加大对外贸企业特别是中小微外贸企业的信贷支持力度；加紧研究推进在上期所、大商所上市海运运价、运力期货。
3、据央视新闻26日消息，国家医保局负责人介绍，常态化核酸检测所需费用由各地政府承担。
4、商务部、央行、外汇局26日发布《关于支持外经贸企业提升汇率风险管理能力的通知》提出，进一步便利企业在跨境贸易投资中使用人民币，鼓励企业通过人民币跨境计价结算规避汇率风险。
5、人社部、财政部近日印发《关于2022年调整退休人员基本养老金的通知》，明确2022年退休人员基本养老金较2021年退休人员月人均基本养老金上调4%。
6、据财联社记者26日确认，上交所5月27日下午4时将为碧桂园、龙湖、旭辉、美的置业、新城控股5家民营房企潜在新债发行安排路演，上述5家房企均为首批启动信用保护工具融资的民营房企。
7、金发科技公告，因2016年涉嫌内幕交易、泄露内幕信息，实控人、董事长袁志敏被深圳市公安局立案调查，深圳市公安局决定对其取保候审，期限自2022年5月25日起算。
8、浙江建投称恒大方面部分应收款项拟进行重组；兆驰股份拟向控股股东转让恒大系应收债权 实现风险出清。
9、盐湖股份拟70.8亿元投建4万吨/年基础锂盐一体化项目；久吾高科拟与紫金矿业在锂盐湖资源方面开展合作。
10、中航机电公告，中航电子拟换股吸收合并公司，公司股票自5月27日起停牌，公司预计在不超过10个交易日内披露交易方案。
11、安徽建工所属联合体中标合计33.33亿元项目；华丽家族拟15.9亿元向华泰证券出售持有的华泰期货40%股权；罗欣药业拟回购注销3.71亿股补偿股份。
12、贵州茅台拟投资15.87亿元建设中华片区30栋酒库工程项目，设计总储酒能力约3.68万吨。
13、拓新药业公告，目前只有子公司阿兹夫定原料药通过了与真实生物制剂的关联审批。
14、据环球时报26日援引英国《卫报》消息，英国政府大臣夸西•夸腾25日表示，将对闻泰科技全资子公司——安世半导体收购英国最大芯片制造商 Newport Wafer Fab (NWF)一事进行审查。
15、阿里巴巴26日发布财报，2022财年集团收入为人民币8530.62亿元，同比增长19%，其中2022财年第四财季营收2,040.5亿元，同比增长8.9%，第四财季调整后净利润198.0亿元人民币，同比下降24%。
16、百度26日发布财报，2022年第一季度营收284亿元人民币，同比增长1%，第一季度调整后EBITDA 55.0亿元，机构预估33.7亿元。
17、美股三大指数周四集体收涨，道指涨1.61%，标普500指数涨1.99%，纳指涨2.68%。新能源汽车、半导体涨幅居前，特斯拉涨超7%，英伟达涨超5%；热门中概股大涨，知乎涨超22%，阿里巴巴、百度涨超14%，蔚来涨近10%，拼多多涨超9%，爱奇艺、哔哩哔哩、理想汽车涨超8%，小鹏汽车涨超7%，滴滴、英伟达、京东涨超5%。
18、白俄罗斯总统卢卡申科26日表示，白俄罗斯计划成立南方作战司令部，当前局势比以往任何时候更需要白俄罗斯部队随时做好准备，对军事侵犯行为做出充分反应。
重大公告>>>
中航机电：筹划重大资产重组 股票将停牌
徐工机械：吸收合并徐工集团事项将上会 股票将停牌
金发科技：实际控制人、董事长被取保候审
博拓生物：猴痘病毒核酸检测等产品获欧盟CE准入资质
扬子新材：终止筹划重大资产出售事项
硕世生物：猴痘病毒核酸检测试剂盒(荧光PCR法)于近日取得欧盟CE准入资质
签大单>>>
安徽建工：公司及子公司中标两个重大项目
美芝股份：中标华为人才公寓精装修分包工程
腾达建设：中标台州现代大道市政配套二期工程项目
增减持>>>
万隆光电：董事许泉海及其一致行动人拟减持不超6.67%股份
德迈仕：股东昝爱军拟减持公司不超2.94%股份
节能国祯：长江环保集团方面拟合计减持不超5.12%股份
华菱精工：田三红拟减持不超3.53%股份
东鹏饮料：君正投资拟减持公司不超3%股份
宏盛股份：控股股东拟减持公司不超2%股份
石头科技：股东顺为拟减持不超过6%股份
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