新基建或再受市场关注|2022年3月24日|投资日评
行情综述：
昨日，三大指数延续反弹，创业板指领涨。板块上，房地产板块午后再度走，5G板块和氢能源板块皆因利好消息而迎来的涨停潮。个股上，部分高位股午后大跌，合富中国、北化股份、中路股份、宋都股份跌停，总体上个股上涨和下跌个股家数基本相当。
在新老主线交替的混沌阶段，前期上演涨停潮的地产板块在昨日早间分化，午后资金又大幅回流，天保基建、荣安地产、阳光股份、津滨发展、美好置业、中国国贸、中交地产涨停，此前早盘阳光城晋级5连板，广田集团晋级4连板。
其实，房地产股已连续3日上演涨停潮，这种强者恒强的走势基本是主线板块的特征之一。
从历史经验来看，房地产股并不是跟随基本面价量变化而波动，而是跟随政策松紧预期起落而涨跌。现在看来，政策手段足以推动基本面见底反弹，而信用风险之下政策介入的意愿也达到了最高点。2022年3-4月或是继续超配地产蓝筹的重要时间。
而另一主线抗疫概念进一步退潮后，虽然盘中展开反弹，但修复行情并未延续到收盘。如果抗疫概念在今日继续调整，那么或更能确定抗疫概念的主升行情大概率结束，昨日尾盘精华制药炸板回落或提前暗示这一可能性。
此外，5G板块和氢能源板块皆因利好消息而迎来的涨停潮。
5G板块早盘异动拉升，吉大通信、汇源通信、东方通信、武汉凡谷等10股涨停，午后中兴通讯复盘涨停，仅带动世嘉科技、烽火通信这两股涨停。
氢能源板块早盘大幅高开，恒光股份、兰石重装、冠城大通、粤水电、京城股份、蓝科高新纷纷一字涨停。截止收盘共逾15只个股涨停，但板块指数整体冲高回落。
指数方面，截至收盘，沪指涨0.34%，深成指涨0.73%，创业板指涨1.03%。沪深两市成交额9425亿，较上个交易日缩量203亿。北向资金全天净卖出1.94亿，其中沪股通净卖出14.91亿，深股通净买入12.97亿。
沪指在重挫后连续上涨6天，这在以往很少见，整体走势强于创业板指和科创板指，因为这波行情以金融地产板块为主导，而非成长赛道。
市场虽然短线仍有反复风险，但对A股后市表现已经不必过度悲观，近期市场可能处于磨底期，未来随着新增社融加速改善，外部负面因素缓解，A股有望迎来新一轮上行周期的起点。
情绪方面，市场情绪继续大幅回落，主要是一批中高位股的亏钱效应继续扩散，尤其是浙江建投、中国医药持续调整。
由于情绪周期在昨日确认处于退潮阶段，后续要有所改善，甚至发生反转，或需观察2个信号：
一是浙江建投、中国医药何时止跌企稳。
二是观察市场何时出现8连板的破局股。
从近期央地相关政策及运营商的投资目标来看，今年5G建设力度或将更大。“稳增长”基调下，工信部、国家发改委等多部门明确将适度超前部署5G、数据中心等新基建，20多个省份明确了2022年5G、数据中心等建设计划，进一步发挥5G等新基建的规模效应和带动作用。
中国联通表示2022年将适度提升资本开支，与收入增长相匹配。计划用三年左右时间完成5G网络规模建设，未来几年整体资本开支保持平稳。
中国铁塔2022年资本开支为300亿元，同比去年的251.92亿元增长约18.6%。
根据工信部数据，2021年底，我国累计建成开通5G基站142.5万个，相比2020年底增加约71万个。
后续工信部将持续加强5G网络覆盖，推进5G与垂直行业深度融合。2022年预计新建5G基站超60万个，加强面向企业厂区、工业园区等重点区域的网络覆盖。
随着“十四五”信息通信行业发展规划落地，5G未来建设目标明确。未来3年至5年，5G建设还将保持一个平稳的建设投入节奏。下游配套应用也将会逐渐成熟，从而再次拉动5G的相关建设。
一季度，光伏行业呈现出整体开工率高、淡季不淡的状况。受益于光伏产业高速增长，金刚线这种耗材也随之走俏，有企业表示，目前订单饱和，工厂处于24小时加班生产的状态。
金刚线对于太阳能行业而言，是革命性的进步，具有“高速切割、环保生产，成本低廉”诸多优点，有力推动光伏产品的规模化应用。光伏装机景气，金刚线需求猛增。
去年四季度以来，被硅料价格过高所抑制的硅片生产需求正在逐步释放，目前金刚线产销两旺，企业也正在持续招工扩产。有企业表示，一季度的订单特别饱和，相比去年一季度的订单量，基本上有80%以上的增长。有机构预计2025年光伏行业金刚石线总需求量16979万公里，2021-2025金刚石线市场规模复合增速有望超过20%。
A股上市公司中，
三超新材表示，公司金刚线产品目前处于需求大于产出的状态。
岱勒新材产品金刚石线在半导体、精密陶瓷已有应用。
恒星科技表示，公司为行业内唯一一家拥有全产业链技术的金刚线企业，随着金刚线产品新一代“十六线机”研制成功，将快速提升公司金刚线产能及毛利率。
早间新闻
1、美国贸易代表办公室当地时间3月23日表示，将恢复部分中国进口商品的关税豁免。此次关税豁免涉及此前549项待定产品中的352项。
2、东方航空公司MU5735航班的一部黑匣子已于23日被发现，破损严重，初步判定为驾驶舱语音记录器。调查人员将继续全力搜寻另一部飞行数据记录器（FDR），为还原整个事件经过提供更加全面的数据支持。
3、中央网信办等12部门联合印发通知，确定IPv6技术创新和融合应用试点名单，确定了22个综合试点城市和96个试点项目。
4、据上观新闻从上海警方获悉，因编造“上海封城”谣言，两名男子被立案侦查，案件正在进一步审理中。
5、腾讯23日发布财报显示，2021年全年净利润2,248.2亿元，同比增长41%；Non-IFRS准则下，2021年全年净利润1237.88亿元，同比上涨1%，增幅创近十年来最低。2021年本土市场游戏收入增长6%，至人民币1,288亿元。
6、宋都股份收监管关注函：要求说明员工持股计划卖出决策过程，提供卖出交易流水。
7、药明康德2021年净利润50.97亿元，同比增长72.19%；拟每10股派发现金红利5.1740元（含税）；葛兰旗下中欧医疗健康基金第四季度加仓。
8、金龙鱼2021年净利同比下降31%；岭南控股广州产投及国发资本拟合计减持不超3%公司股份。
9、豫园股份发布澄清公告，关注到有媒体报道公司拟收购某酒企的文章传闻。经公司核查，上述报道不属实。
10、海底捞2021年亏损41.63亿元，同比由盈转亏。
11、美股三大指数周三收盘均跌超1%。道指跌1.29%，标普500指数跌1.23%，纳指跌1.32%。热门中概股普涨，爱奇艺涨约12%，哔哩哔哩、腾讯音乐涨超5%，拼多多涨近4%，阿里巴巴涨约2%。
12、又搞小动作！美国证券交易委员会（SEC）周三向其 “预摘牌名单”新增了微博公司，使其成为名单中的第六家公司，这些公司可能面临被摘牌的风险。
13、国际原油期货结算价周三涨约5%，WTI 5月原油期货结算价收涨4.78%，报114.93美元/桶；布伦特5月原油期货结算价收涨5.30%，报121.60美元/桶。
14、美国联邦储备理事会决策者周三暗示，准备采取更积极的行动，以压低高得无法接受的通胀，包括可能在5月的政策会议上升息0.5个百分点。
15、俄罗斯总统普京作出决定，向欧洲国家供应天然气将用卢布进行结算，欧洲天然气价格一度大涨34%，
16、供应短缺担忧持续，LME镍周三大涨15%，触发涨停限制，锌和其他工业金属价格亦有攀升。
17、欧盟周三建议欧盟国家联合购买天然气，欧盟执委会将于5月公布一项在2027年之前停止使用俄罗斯的化石燃料的详细计划。
18、莫斯科交易所将于当地时间周四恢复包括俄气、俄联邦储蓄银行在内的33只股票的交易。
重大公告>>>
晶科能源：间接控股股东2022年预计总出货量在35吉瓦至40吉瓦之间
东方锆业：参股公司拟1200万澳元收购麦考尔斯矿砂项目
华兰股份：拟签署华为―数字华兰灯塔工厂顶层规划服务合同
首航高科：光伏制氢综合储能示范项目获得备案
东方盛虹：子公司拟66.55亿元投建年产100万吨智能化功能性纤维项目
宁波能源：截至目前主营业务无变化
福田汽车：拟与财务公司签署金融服务协议
成大生物：拟以14.02亿元投建生物技术产品研发生产基地项目
宝莫股份：子公司拟获得日景矿业及宏博矿业各不超过20%的股权
华通线缆：受疫情影响导致部分区域工厂临时减产
京城股份：公司主营业务不涉及氢能源电池行业
明新旭腾：成为国内某知名新能源主机厂真皮材料供应商
杭齿前进：控股股东拟要约收购公司19.99%股份 24日起停牌
业绩>>>
药明康德：2021年实现净利润同比增长72.19%
安纳达：预计一季度净利同比增长60%-110%
东宝生物：2022年一季度净利预增332.09%-461.71%
金禾实业：2022年一季度净利预增99.81%-123.59%
金龙鱼：2021年净利同比降31.15%，拟10派0.77元
中国国贸业绩快报：2021年净利同比增长24.03%
济民医疗：2021年净利同比增2206.02% 拟10转4派0.9元
晋控煤业：2021年净利同比增长431.88%
力合微：2021年净利同比增长51.1% 拟10派2元
金山软件：2021年净利润3.95亿元 同比下降96%
增减持>>>
昂利康：拟不超4000万元继续增持科瑞生物股份
密尔克卫：股东君联茂林拟减持不超5.53%股份
奕瑞科技：股东天津红杉、北京红杉拟合计减持不超7.29%股份
青海华鼎：第一大股东通过大宗交易减持1%股份
神马股份：控股股东拟减持不超1%股份
开滦股份：中国信达拟减持不超2%股份
岭南控股：广州产投及国发资本拟合计减持不超3%股份
雷林川，执业证书编号：S1120614050007
