哪些行业高景气度会延续？|2021年7月6日|投资日评
行情综述：
昨天大小指数全天表现分化，中证1000、科创50等小指数表现强势，以上证50为代表的大盘股表现低迷，但短线情绪逐步回暖。北向资金全天单边净买入59.19亿元，结束连续三日净卖出。
两市超3000家公司上涨，涨幅超9%个股逾百只，板块局部赚钱效应火爆，市场资金继续围绕新能源汽车、半导体两大主线方向，前期表现强势的CRO概念股持续调整，总体来看，短线市场仍然还是轮动为主。
板块方面：
市场普遍认为，7月市场预期将从一致上涨共识逐步回归常态，市场驱动从估值转向盈利，市场主线从高弹性主题转向高景气板块。
这是因为下半年相对确定的是经济复苏将温和放缓，通胀预期回落，量和价的方向转为向下后，企业盈利增速将出现拐点。
部分企业仍然维持高景气，部分景气度可能转为回落。所以市场将会聚焦高景气度的行业。
目前景气的确定性较强、有望高增长的有新能源汽车、半导体和消费电子、AI、CXO服务和医美以及次高端白酒等细分赛道。
其中近期反复活跃的是锂电池、光伏、半导体等板块，医药、医美、白酒等大消费板块表现稍弱。
上周五锂电池概念股掀起涨停潮，昨天再度表现。
大爆发逻辑是在供给刚性的背景下，自2020年下半年以来，六氟磷酸锂、磷酸铁锂电解液等上游锂电材料的价格持续上涨。
说到底就是受益于电动车行业的高景气度。这一点大伙儿都知道。
其实芯片这一轮高景气，主要驱动力之一也是新能源汽车领域的需求，最开始缺芯就是车规级芯片需求大幅提升造成的，包括最近热度较高的MCU芯片就有33%是用在汽车领域的。
而新能源汽车的当下存在高景气的预期，很大程度上得益于下半年汽车销售旺季即将到来，每年下半年，新能源汽车产销都会呈现持续上行的趋势。
同时汽车缺芯缓解，也将推动以新能源汽车为核心的汽车产业进入新一轮补库存周期，从而带动产业链需求提升。
注意，这里汽车缺芯缓解不代表芯片产业链景气度就会下行，本轮汽车缺芯缓解并不是因为需求的下滑，而是因为很多晶圆厂将晶圆代工产能结构性地调整给了汽车芯片，也就是说芯片总体产能并没有增加多少，反倒是汽车芯片的需求将进一步提升，那么芯片整体供给紧缺还将持续，至少贯穿整个三季度。
但要明白的是，目前市场依旧是轮动市，资金主要在锂电池、光伏、半导体这3个板块中反复活跃，那么主线板块高潮的当天不宜追高，表现较弱的主线却可以低吸，比如昨天锂电池板块最强，那么今天分化概率也是最大的，而昨天表现平平的光伏板块和半导体板块在今天可能表现就强。
另外说到高景气度行业，那么航运不得不提。
上半年海运市场，淡季不淡，在整体“缺箱少柜，一舱难求”背景下，旺季与淡季似乎再难区分，只有旺季和超级旺季。
值此年中之际，海运集装箱在下半年又会有哪些变化趋势呢？某海运从业人员表示，“6月-8月都是旺季，而九月会更忙，达到一个峰值”。上一周集装箱指数陡增，业内普遍认为，此轮航运高景气至少能持续到年底。
航运高景气之下，产业链上造船、集装箱制造、航运等相关上市公司业绩或将延续一季度的上涨势头至年底。
航运业务需求增加，也带动了产业上游造船及集装箱制造行业订单量上升。
国内船舶制造业龙头中国船舶今年以来新签订单不断，公司方面曾在年度业绩说明会中表示，受世界航运市场影响，造船市场回暖迹象明显，一季度承接造船订单31艘，修船订单6.58亿元，应用产业订单13.16 亿元。
据了解，全球集装箱制造龙头中集集团上半年订单爆满，工厂正按照每周6天、每天11小时赶工。
根据公告，中远海控一季度净利增长52倍；中远海发一季度净利润较上年增长141.99%；中远海特一季度净利增长378%。
现在大家都等着中报行情，这个板块或许会成为重点关注的对象。
重要消息解读：
1、医药电商迎互联网大厂青睐，行业规模裂变或提速
据证券时报7月1日报道，近期国内医药电商行业屡获资本青睐，大手笔重磅融资不断，行业公司正迎来上市小高峰。
6月8日，互联网健康到家平台叮当快药获2.2亿美元融资，并于6月22日正式开启赴港上市步伐。6月15日，医药互联网平台药师帮宣布完成新一轮2.7亿美元融资。6月9日，全渠道智慧零售药房成都泉源堂递交上市申请，拟登陆港交所主板。据统计，2020年1月至2021年6月8日，国内医药电商发生16起投融资事件，融资总额超38.1亿元。天眼查产业大数据显示，目前医药电商融资和专利在各行业电商中排名首位。此外，医电商也是互联网大厂布局焦点，今年6月百度拿出10亿津贴掀起医药电商补贴大战，医药电商正式迎来了百度、阿里、京东的三足鼎立之势，美团、拼多多、苏宁等巨头也已纷纷布局。
证券时报援引分析师意见称，在互联网大力赋能下，去中心化的医疗生态、结合数字化营销的再发力，医药电商规模裂变将会更快速。此外，医药电商发展的支持政策也正相继落地。在多重利好因素的推动下，我国医药电商产业已迈入发展的“黄金期”。据《2020年度中国医药电商市场数据报告》数据显示，2020年我国医药电商交易规模同比增长94.58%，已达到1876.4亿元，正直逼2000亿元大关。
2、百事计划大幅下降饮料含糖量，无糖饮料市场年增长率接近4成
据新浪财经7月1日报道，百事公司周四宣布，计划到2025年将其在欧盟国家销售的汽水和冰茶中的含糖量减少四分之一，并推出更有营养的零食，以在其第二大市场吸引更多注重健康的消费者。
苏打饮料制造商一直面临减少饮料中含糖量的压力，特别是在欧洲，一些国家已经对加糖汽水、果汁和调味水征税，以解决健康和肥胖问题。百事在欧洲市场的销售额占百事去年全球总销售额的近五分之一，是仅次于北美的第二大市场。该公司计划到2025年将其欧洲销售的饮料的含糖量降低25%，到2030年减少50%。
智研咨询报告显示，无糖饮料市场规模从2014年16.6亿元增长至2020年117.8亿元，年增长率38.69%，远超饮料行业总增长率。根据京东统计数据显示，2021年3月，平台上有关“低糖”关键词的搜索量是去年同期的10倍以上，《减糖生活》图书也成为3月份运动健身图书热销排行榜第一。
有机构指出，糖作为食品饮料生产商重要的食品添加剂之一，消费端无糖化趋势会倒逼上游食品饮料厂商加快甜味剂对蔗糖的替代，甜味剂的市场需求空间有待不断释放。
早间新闻精选
1、央行印发《通知》，要求加大对中小微企业的信贷投放，优化对个体工商户的信贷产品服务，扩大普惠金融服务覆盖面。
2、商务部会同国家发改委、财政部等近日启动2021年度中央储备猪肉收储工作，定于7月7日公开竞价收储本年度第一批中央储备冻猪肉2万吨。
3、网络安全审查办公室对“运满满”“货车帮”“BOSS直聘”启动网络安全审查。
4、今年上半年，深圳二手房成交持续走低，已连续3个月成交量低于5000套。6月深圳二手住宅过户套数为2575套，环比下滑15%，同比减少76%。
5、中基协数据显示，截至2021年5月底，证券期货经营机构私募资管业务规模合计16.06万亿元，较上月底减少1051.02亿元，降幅0.65%。
6、5只双创50ETF昨日迎来上市“首秀”，总成交额38.99亿元。
7、据中汽协统计，6月汽车行业销量预估完成192.6万辆，环比下降9.5%，同比下降16.3%。
8、苏宁易购公告，新新零售基金二期拟受让公司16.96%股权，公司将无实控人；苏宁预计上半年亏损25亿元-32亿元，7月6日起复牌。
9、方正证券公告，公司控股股东方正集团及其一致行动人方正产控持有的公司股份，将全部转入拟设立的新方正集团，公司控股股东拟变更为新方正集团。
10、受独立日假期影响美股休市一日。欧股普遍收涨，英国富时100指数涨0.58%。布伦特9月原油期货收涨1.3%，近三年来首次升破77美元。COMEX黄金期货收涨0.49%。
重大公告>>>
闻泰科技：将间接持有英国晶圆生产商NWF 100%权益
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雷林川，执业证书编号：S1120614050007
